Отличия стейблкоинов от альткоинов: преимущества, недостатки и стратегии использования

Криптовалютный рынок – это не только про биткоин. Да, он был первым и остается крупнейшим активом в индустрии, но помимо него существует множество других монет с разными функциями. Их называют альткоинами – от слова альтернатива.

Среди альткоинов есть особая категория активов – стейблкоины. В отличие от большинства криптовалют, которые скачут в цене, как на американских горках, стейблкоины – это цифровые монеты, привязанные к фиатным деньгам или другим активам. Например, ЮСДТ к доллару привязан 1:1, что делает его удобным инструментом для хранения капитала и расчетов.

Но если стейблкоины такие стабильные, зачем тогда вообще нужны альткоины? Почему их так много? Разберемся.

Различие между стейблкоинами и альткоинами — использование и типы

Главное различие – волатильность. Если стейблкоины сохраняют стабильную цену за счет привязки к резервам, то альткоины полностью зависят от спроса и предложения. Их цена может вырасти в 10 раз за месяц, а затем рухнуть так же быстро.

Еще одно отличие – цель использования. Альткоины создаются для разных задач:

• Некоторые, как Ethereum (ETH) или Cardano (ADA), служат для работы смарт контрактов.
• Мем-коины вроде Dogecoin (DOGE) или Shiba Inu (SHIB) больше зависят от хайпа.
• Есть сервисные токены, которые нужны для работы экосистемы бирж.
• Стейблкоины же используются как цифровая наличность – ими удобно торговать, переводить средства и уходить от рыночных колебаний.

Но тут есть нюанс: не все стейблкоины одинаково надежны. Они делятся на три типа:

• Обеспеченные фиатом (USDT, USDC) – их выпускают централизованные компании, которые держат резервы в долларах.
• Криптообеспеченные (DAI) – поддерживаются залогом в виде криптовалют, но требуют избыточного обеспечения.
• Алгоритмические (UST, FRAX) – их курс поддерживается с помощью механики выпуска и сжигания токенов, но мы уже видели, чем это может закончиться (привет, Terra UST, которая обрушилась в 2022 году).
• Товарные стейблкоины — это тип стабильных криптовалют, обеспеченных физическими активами, такими как золото, нефть или другие ценные товары. Примеры: PAXG (Pax Gold), XAUT (Tether Gold).

Теперь сравним эти активы более наглядно.

Разница между стейблкоином и альткоином — преимущества и недостатки, стратерии использования

Параметры	Стейблкоины	Альткоины
Значение	Криптовалюта с фиксированной стоимостью, привязанная к базовому активу.	Все криптовалюты, кроме биткоина, с разными технологиями и применением.
Подтипы	Обеспеченные фиатом, криптообеспеченные, алгоритмические, товарные.	PoW, PoS, мем-коины, сервисные токены и др.
Преимущества	Минимальная волатильность, удобство для расчетов, высокая ликвидность.	Потенциал роста, технологические инновации, разнообразие функций.
Недостатки	Зависимость от эмитента или резервов, возможные проблемы с прозрачностью.	Высокая волатильность, риски потерь, зависимость от рыночного настроения.

Таблица: Сравнение стейблкоинов и альткоинов

Как трейдеры используют стейблкоины и альткоины? Когда рынок рушится, первые, кто успевает, переводят свои активы в стейблкоины, чтобы сохранить капитал. Например, во время краха FTX в 2022 году те, кто быстро перевел крипту в USDC или DAI, спасли свои деньги. А вот те, кто тянул до последнего, остались с замороженными активами на бирже.

Стейблкоины – это тихая гавань для трейдеров. Они позволяют быстро выйти в «цифровой кэш» без необходимости конвертации в фиат. Кроме того, они удобны для перевода денег между биржами – комиссии почти нулевые, в отличие от традиционных банковских платежей.

С другой стороны, альткоины – это возможность для больших заработков. Например, в 2021 году Solana (SOL) продемонстрировала впечатляющий рост, поднявшись с примерно $4 в начале года до исторического максимума около $260 в ноябре. Однако в течение 2022 года цена SOL значительно снизилась, достигнув минимума ниже $10 к концу года, что составило падение более чем на 95% от пиковых значений. Если войти в сделку в правильный момент, можно сделать х10, но если нет – потерять все.

Поэтому важно понимать стратегии работы с альткоинами:

• Долгосрочные инвестиции – покупать монеты с фундаментальной ценностью, как Ethereum (ETH) или Polkadot (DOT), и держать их годами.
• Трейдинг – спекулятивные сделки на волатильности (например, играть на росте и падении SOL).
• Стейкинг – пассивный доход от блокировки монет (ETH, ADA).

Но главный принцип остается неизменным: инвестируй только то, что готов потерять. Альткоины могут взлететь, но и обрушиться, поэтому управление рисками – ключ к успеху.

И стейблкоины, и альткоины – важные инструменты в арсенале криптотрейдера, но их применение зависит от целей. Стейблкоины – это инструмент стабильности, удобства и быстрой ликвидности. Они незаменимы для защиты капитала и расчетов. Альткоины – это возможность приумножить капитал, но они требуют хорошего понимания рынка и терпения.

Если ваша цель – сохранить деньги и минимизировать риски, стейблкоины – ваш выбор. Если вы готовы рисковать ради прибыли, альткоины дают для этого все возможности. Главное – понимать, что рынок непредсказуем, и всегда иметь стратегию управления рисками.